2024-09-06 10:36:20
基本面：美国非农数据可能助推欧元/美元上涨至2024年高点
美元指数（DXY）进一步承压，跌破101.00支撑位，创下五个交易日新低，此前美国劳动力市场又公布了一系列令市场失望的数据。 事实上，8月美国ADP就业人数变化弱于最初估值（+99,000），这因此又加大市场关于美联储可能在9月18日会议上降息50个基点猜测。
此外，投资者正密切关注有关美联储本月预期降息幅度的信号，尤其是在美联储主席杰罗姆-鲍威尔在杰克逊霍尔研讨会上暗示可能是时候调整货币政策之后。 他指出，除非出现意外情况，否则劳动力市场不太可能很快大幅增加通胀压力，并强调美联储不愿看到劳动力市场状况进一步降温。
同样，旧金山联储主席玛丽-戴利（Mary Daly）周三表示，美联储（Fed）应降息以维持劳动力市场的健康发展，但降息幅度将取决于即将公布的经济数据。 她指出，虽然劳动力市场有所疲软，但仍维持健康。
在此背景下，即将发布的美国非农就业报告（NFP）预计将至关重要，尤其是考虑到美联储已从单一关注控制通胀转向防止就业岗位流失。 就业数据可能会在很大程度上影响美联储的降息预期。
芝加哥商品交易所美联储观察工具显示，9月降息25个基点的概率约为61%，低于几天前的近70%。另一方面，欧洲央行（ECB）最近会议纪要显示，决策者认为上个月没有强烈的降息理由。 不过，他们指出，由于高利率对经济增长的持续影响，这一决定可能会在9月份重新讨论降息。
最近有报道称，欧洲央行决策者对经济增长前景的分歧越来越大，这可能会影响未来有关降息的讨论。 一些官员担心潜在的经济衰退，而另一些官员则关注持续的通胀压力。然而，德国和欧元区8月通胀初值低于预期，可能会挑战一些官员的谨慎立场，从而可能为欧洲央行在9月12日的会议上考虑再次降息铺平道路。
总之，如果美联储选择进一步降息或推出更大幅度降息，美联储与欧洲央行之间的政策差距可能会在中长期内缩小，从而可能利好欧元/美元。 由于市场预计欧洲央行今年还会有两次降息，这种可能性尤其大。
不过，从长远来看，美国经济的表现预计将优于欧洲，这可能会限制美元的长期疲软。最后，投机者（非商业交易者）已将欧元（EUR）净多头头寸增至1月份以来的水平，而商业交易者（如对冲基金）则在未平仓合约大幅增加的推动下将净空头头寸升至数月高位。
欧元/美元短线技术前景
技术上，欧元/美元可能会测试2024年高点1.1201（8月26日），然后是2023年高点1.1275（7月18日）和整数关1.1300。
欧元/美元下一个下行目标是9月低点1.1026（9月3日），然后是初步55日均线1.917和周低点1.0881（8月8日）。 从这里向下看，欧元/美元将测试关键的200日均线1.0855，然后是周低点1.0777（8月1日），然后是6月低点1.0666（6月26日）。同时，只要欧元/美元保持在关键的200日均线上方，预计其上升趋势将持续。
4小时图显示看涨情绪恢复缓慢。 初步阻力位在1.1119，然后是1.1139和1.1190。 而近期的支撑位在1.1026，处在200简单移动均线的1.0984 ，然后是1.0949。 相对强弱指标（RSI）升至近62。
（亚汇网编辑：小七）
