2025-01-14 08:55:58
昨日回顾
A股三大指数上一个交易日涨跌不一，截至收盘，沪指跌0.24%，深成指几乎平收，创业板指涨0.36%，北证50指数跌2.35%。全市场成交额9762亿元，自去年“924行情”以来首次跌破万亿；较上日缩量1267亿元。全市场超3000只个股上涨。板块题材上，机器人、能源金属、光刻机板块涨幅居前；互联网电商、银行板块跌幅居前。
今日盘前重要公司新闻
1、特朗普智囊抛出关税新设想：动用紧急经济权力法；逐月上调2-5%
知情人士透露，美国候任总统唐纳德。特朗普的经济团队正在讨论逐月缓慢提高关税，以循序渐进的方式增加谈判筹码同时也尽力避免通胀飙升。知情人士说，设想之一是制定累进关税时间表，每月上调约2%至5%。这一方案也将需要依赖《国际紧急经济权力法》赋予的行政权力。知情人士表示，该建议还处于早期阶段，也尚未提交给特朗普本人。
2、格陵兰岛自治政府：已开始与特朗普交谈 正在寻找合作机会
当地时间1月13日，格陵兰岛自治政府总理穆特。埃格德在格陵兰岛首府努克举行新闻发布会，他说美国当选总统特朗普的言论令人担忧。穆特。埃格德强调，格陵兰岛是不可出售的，格陵兰人将决定国家的未来。“我们已开始与特朗普交谈，并正在寻找合作机会。”他重申了格陵兰与美国合作的意愿。“我们在采矿领域拥有专业人员，我们将在未来几年继续这样做，我们需要与美国进行贸易。”
3、哈马斯官员：哈马斯与以色列“非常接近”达成加沙停火协议
一名巴勒斯坦伊斯兰抵抗运动（哈马斯）官员称，哈马斯与以色列“非常接近”达成加沙地带停火协议，但谈判中依然存在几个关键症结。这名哈马斯官员说，相关症结包括以色列承诺在加沙地带永久停火以及从加沙南部、与埃及交界的“费城走廊”撤军。他还表示，对于以色列在加沙北部与以色列交界地区设置缓冲区的问题上，双方也存在分歧。哈马斯要求该缓冲区的纵深为300-500米，而以色列希望是2公里。新一轮加沙地带停火谈判于本月3日在多哈重启。哈马斯当天发表声明说，本轮会谈的重点是达成全面停火协议、以色列军队撤出加沙地带以及加沙地带流离失所者返回家园。
4、商务部回应美人工智能出口管制措施
商务部新闻发言人就美国发布人工智能出口管制措施有关问题答记者问。商务部表示，中方注意到，拜登政府于1月13日发布了人工智能相关出口管制措施。该措施进一步加严对人工智能芯片、模型参数等出口管制，还拓展了长臂管辖，对第三方与中国开展正常贸易设置障碍、横加干涉。此前，美国高科技企业、行业组织等通过多种渠道表达不满和担忧，认为该措施未经充分讨论、制定出台草率，是对人工智能领域的过度监管，将产生重大不利后果，强烈呼吁拜登政府停止出台。但拜登政府对业界合理呼声充耳不闻，执意仓促出台措施，是泛化国家安全概念、滥用出口管制的又一例证，是对国际多边经贸规则的公然违背。中方对此坚决反对。拜登政府滥用出口管制措施，严重阻碍各国正常经贸往来，严重破坏市场规则和国际经贸秩序，严重影响全球科技创新，严重损害包括美国企业在内的全球各国企业利益。中方将采取必要措施，坚决维护自身正当权益。
5、美国推出AI芯片管制新规 甲骨文已明确反对
美国政府13日宣布推出美国制造AI芯片管制新规，规定美企向大多数国家出售芯片的算力上限。美国对18个关键盟友与合作伙伴的芯片销售无任何限制。除此之外的大多数国家则将面临总算力限制，每个国家在2025年至2027年期间最多可获得约50000个AIGPU。美国还将免除集体算力较低的芯片销售许可，例如向大学和研究机构的销售。美国商务部长雷蒙多表示，各家企业将有为期120天的评论期。英伟达和甲骨文两大科技巨头日前批评美国AI芯片管制新规。甲骨文则表示，这项新规可能成为美国科技行业历史上最具破坏性的政策之一，“直接将美国公司的全球芯片市场缩小了80%”。
机构策略分析
中信证券研报认为，珠宝行业线上化比例较低，电商高费率或是限制因素。当前珠宝线上化基础设施逐步完善，品牌已纷纷加入“备战”。微信小店入局或改善流量环境、加速珠宝线上化进程，微信礼物春节销售或成为“引爆”契机。客单价低（低客单价或触达更多长尾用户）、供应链灵活、设计能力强（能够实现“快反”的灵活供应链匹配强设计能力有望抓住更多潮流及红利机会）、线上占比高（高线上占比的标的有望对线上渠道变化更敏感、业绩上呈现更大弹性）的黄金珠宝标的有望优先收益，后续建议持续关注黄金珠宝品牌的线上化进程。
国金证券研报称，1）光伏玻璃短期供给有望维持低位，甚至进一步下降，节后价格拐点可期。1—2月为传统组件需求淡季，且春节假期物流暂停影响光伏玻璃成交，春节期间行业库存通常有一定程度增加，企业经营及库存压力加剧背景下，预计后续老旧小窑炉及经营压力大的尾部企业窑炉有进一步冷修空间。2）二三线企业复产意愿及能力双弱，冷修产能复产节奏可控。玻璃产线冷修的核心工作是更换窑炉中的耐火材料进行窑炉的修复及升级，需要投入一定体量的资金。3）后续供给增幅有限且可控，激进复产假设下2025年行业平均日熔量同比增速仅3%，阶段性价格弹性大。2024年下半年起光伏玻璃行业盈利深度承压，在建产能有不同程度的延缓和搁置，预计在行业价格及盈利显著修复前，行业新增产能释放将保持谨慎，具备资金实力及意愿继续扩产的主要为头部企业，后续供给增幅有限且可控。4）光伏玻璃为光伏产业链格局最优环节之一，龙头盈利优势稳定。建议关注：信义光能、福莱特、福莱特玻璃（港股）等。
银河证券研报称，据SMM统计，本周国内铝锭逆势大幅去库，国内铝锭的超预期去库，叠加再通胀交易的助力，使本周电解铝价格大幅上涨。而本周国内电解铝厂氧化铝库存环比增加的情况下，全国氧化铝现货价格出现了明显的下跌。电解铝价格的上涨与成本项氧化铝价格的下跌使国内电解铝厂的利润开始修复，银河证券认为“做空氧化铝价格，做多电解铝利润”是本年度有色行业中最具确定性的投资机会，后续电解铝行业利润将持续恢复且极具弹性。
今日金股推荐
（亚汇网编辑：章天）
